La «gig economy» a donné naissance à un ensemble de startups axées sur la satisfaction des besoins des travailleurs indépendants et indépendants, des marchés du travail Upwork et Fiverr aux outils de gestion des clients comme Honeybook. Basé à Londres SteadyPay se concentre sur la résolution d’un problème majeur pour ces travailleurs – la volatilité des revenus – qui peut rendre la gestion de leurs finances personnelles beaucoup plus compliquée. Les travailleurs qui n’ont pas de revenu régulier n’ont souvent pas accès aux prêts des institutions financières traditionnelles, ce qui les empêche de joindre les deux bouts.
Le PDG et co-fondateur de SteadyPay, John Downie, qui avait passé la majeure partie de sa carrière à développer des solutions technologiques pour les banques, s’est rendu compte que les solutions de prêt existantes ne répondaient pas aux besoins des travailleurs aux revenus irréguliers.
«Des décennies de souscription traditionnelle et une forte dépendance aux cotes de crédit FICO ont freiné beaucoup d’innovation dans l’espace. Alors que pour les travailleurs indépendants et les travailleurs indépendants, il y avait d’autres solutions pour les pensions et autres, il y avait très peu d’espace de crédit [before SteadyPay]”, a déclaré Downie.
Fondée en 2018, l’offre principale de SteadyPay est son produit de lissage des revenus, qui recharge le compte bancaire d’un utilisateur lorsque ses revenus tombent en dessous de sa moyenne mensuelle. Les utilisateurs paient des frais mensuels de 4 £ par semaine, soit un peu plus de 5 $ par mois, pour le service. Ils peuvent rembourser les recharges sans intérêt et ne doivent des remboursements à SteadyPay que lorsqu’ils gagnent au-dessus de leur revenu moyen au cours d’un mois donné, a déclaré le PDG et co-fondateur John Downie à TechCrunch dans une interview.
La société compte plus de 9 000 utilisateurs actifs sur la plate-forme dans divers secteurs, dont la plupart ont entre 22 et 40 ans, a déclaré Downie.
Downie a décrit le modèle de SteadyPay comme “Netflix pour le crédit”, expliquant que les premières conversations avec les clients illustraient leur désir d’un produit simple et sans intérêt. Il a constaté que les utilisateurs ne recherchaient pas nécessairement le produit avec le coût absolu, mais plutôt une solution prévisible et stable.
La société souscrit les utilisateurs de la plate-forme via un modèle basé sur l’intelligence artificielle. Son algorithme exploite principalement des informations provenant de données «bancaires ouvertes», qui sont des informations sécurisées sur les clients que les grandes banques britanniques sont tenues par la loi de partager avec des tiers et des prestataires de services techniques. Il intègre également certaines données bancaires transactionnelles et les informations des médias sociaux publics des utilisateurs pour prédire la solvabilité des utilisateurs, a déclaré Downie.
La recharge mensuelle moyenne par client est d’environ 250 £, et le solde maximum qu’un utilisateur peut conserver sur SteadyPay à tout moment est plafonné à 1 000 £, a déclaré à TechCrunch le co-fondateur de Downie et COO/CFO de SteadyPay, Oleg Mukhanov. Depuis le passage d’un processus de souscription plus manuel et basé sur des règles à l’algorithme basé sur l’IA, les taux de défaut des clients de SteadyPay sont restés constamment inférieurs à 10 %, a-t-il ajouté.
SteadyPay accorde aujourd’hui des prêts directement à partir de son bilan, un choix stratégique, selon Downie, qui aide l’entreprise à garder le contrôle total de son processus de souscription. Finalement, cependant, la startup s’associera probablement à une banque locale pour fournir le capital, a-t-il ajouté.
Les cofondateurs de SteadyPay, Oleg Mukhanov et John Downie Crédits image : SteadyPay
SteadyPay a annoncé aujourd’hui avoir levé 5 millions de dollars pour son tour de table de série A dirigé par la société européenne de capital-risque Digital Horizon, spécialisée dans les sociétés de technologie financière et SaaS. Digital Horizon n’est pas nouveau dans l’espace – le fonds est également un investisseur dans Oxygen, une startup basée à San Francisco qui propose également un produit de crédit destiné aux indépendants et aurait été en pourparlers pour lever une ronde de 70 millions de dollars à une valorisation de plus de 500 millions de dollars à la fin de l’année dernière.
Des investisseurs existants et nouveaux ont participé à la dernière levée de fonds de SteadyPay aux côtés de Digital Horizon, notamment Ascension Ventures (via leur fonds d’impact Fair By Design), le Future Fund du gouvernement britannique et certains investisseurs providentiels, selon la société. SteadyPay a levé son tour de table en 2020apportant à l’époque 2,9 millions de livres sterling de financement par emprunt et par actions.
En plus d’ajouter une offre B2B intégrée sur sa plate-forme, la société prévoit d’utiliser les nouveaux fonds dans trois domaines, a déclaré Downie.
L’un des objectifs est de développer des produits supplémentaires, en partie en tirant parti de sa mine de données pour mettre à la disposition des utilisateurs des informations basées sur l’IA. Une autre priorité est d’élargir sa clientèle en ciblant les propriétaires de petites entreprises et les micro-entrepreneurs, qui sont souvent confrontés à des défis de revenus similaires à ceux des indépendants et ont un profil risque-rendement similaire, selon Downie.
La société souhaite également utiliser le nouveau capital pour se développer sur “au moins un” marché international, a déclaré Mukhanov.
Bien que Mukhanov n’ait pas nommé de pays spécifique ciblé par l’entreprise, il a déclaré que les États-Unis seraient un marché favorable pour le produit car «le pourcentage de travailleurs indépendants [in the U.S.] est encore plus élevé qu’au Royaume-Uni, et le niveau de soutien gouvernemental ou d’autres aides sociales est encore plus bas… ce qui signifie que le besoin de ce produit serait encore plus élevé.